мы новым компаниям, пока те не доказали способность надежно вести дела, чтобы свести к минимуму вероятность, что недовольство клиентов вызовет сложности в погашении задолженностей, которыми обеспечивается заем. Они могли бы раздобьпъ для дела больше капитала у друзей, семьи или внешних инвесторов. Мы не знаем, пытались ли они сделать это и потерпели неудачу, так как их явная нужда вызва-10 знаем, что они

не раздобьши денег вовремя, чтобы пред жения денежных средств. Но qrb истории не в этом, верно? Менеджеры Чудо-Штучки , несмотря на свой великолепный продукт, почти безграничный спрос и шикарную чистую прибыль, совершили грубую управленческую ошибку. И это мотло стоить им компании. Во-первых, в самые важные первые месяцы они не предвидели ожидаемой потребности в притоке денег, о чем мы более подробно поговорим в главе 10 Годовой бюджет: финансирование ваших планов . Во-вторых, они не осознали необходимость отслеживать движение денежных средств независимо от прибылей. Каждый месяц они просматривали отчет о доходах, видели, что их усилия принесли прибыль, и радостно двигались вперед.

Если движение денежных средств столь важно, почему оно не отражается в каких-нибудь книгах? Если же отражается, как найти его без проблем? Ну, на самом деле в книгах оно отражается, поскольку каждая операция с денежными средствами где-то записывается. Вопрос в том, как перевести это в более понятный формат. (Мы обсудим отчет о движении денежных средств в главе 6.)

средств. из-за недостатка денег терпит крах 6с м из-за недостатка прибыли. деньги - не при .емени.приэт

Кассовый метод или метод начисления

Оказьшается, финансовые отчеты могут вьц-лядеть совершенно по-разному в зависимости от метода бухгалтерското учета, который вы используете для ведения ют. Существует два основных метода бухгалтерского учета, о чем крат

лось в главе 2, - кассо-

В сфере малого бизнеса многие компании ведут записи на кассовой основе потому, что она понятнее - это как вести дело на основе собственной чековой книжки, и потому, что она часто совпадает с методом заполнения налотовых деклараций. И пока вы не заботитесь о точном определении прибыли, это вполне допустимо. Примером может бьтть консультант, работаю1ций на почасовой оплате Он не особенно беспокоится по поводу валовой прибыли, поскольку текущие расходы относительно низки. Но его очень волнует пригок денежньк средств, так как иначе у него не будет денег

С другой етороны, намного больше малых предприятий (и все большие) ведут свои ю1иги на основе начисления, самое меньшее по одной из трех причин:

v Они беспокоятся по поводу валовой прибыли на продаваемую продукцию.

: Они хотят точно знать, когда получают деньги, а когда - нет. Их кредиторы, инвесторы или правительственные органы

требуют отчитываться о своей деятельности именно таким

способом.

кассовый метод учета {Cash basis accmiUm. метод уче-средств. по

прод Ткредатза. фактура, а покупка в кредит -

Все это хорошие доводы в пользу учета на основе начисления, и большинство экспертов выскажутся за такой выбор. Но многие из тех же самых компаний интересуются только своими отчетами о доходах и часто даже не готовят отчеты о движении денежных средств. Вместо этого, чтобы не остаться без денет или с бесполезньши неисполь-1И деньгами, при управлении денежными средствами они и старый добрый метод <авось>. Нашей целью не является подбор наилучшего лично для вас метода бухгалтерского учета - хотя, как большинство профессионалов, мы предпочитаем начислительную бухгалтерию, поскольку она дает большинству владельцев предприятий намного больше полезной информации. Скорее мы хотим помочь вам понять различия мевду методами финансовото учета, чтобы вы мотли сделать правильный выбор Но безотносительно к тому, какой метод вы применяете, вы будете помнить о том, как важно знать и о втором методе, чтобы иметь возможность воспользоваться предоставляемой им управленческой информацией.

Взглянем поближе на некоторые вещи, которые проглядело руководство .Чудо-Штучки>. Тогда вы увидите, как ваша собственная компания может более эффективно использовать свои финансовые отчеты. Для большей ясности мы предполагаем, что ваши записи ведутся на основе мстода начисления, отражая операции, когда они действительно имеют место, как пояснялось в главах 3 и 4.

средств в ваших финансовых отчетах

Так чем именно отличается конечный результат - прибыль - от движения денежных средств? Или, точнее, как отдельные операции по-разному влияют на зафиксированные прибыли и на движение денежных средств в вашей компании? Всякий, кто когда-либо сравнивал отчеты о доходах и банковсю1е отчеты, знает, что прибьшь никогда не попадает на банковский счет именно в том количестве, которое записано в отчете о доходах. Эта разница является результатом чеп.1-рех основньк видов операций, которые мы рассмотрим в следующих парафафах

: Операции, которые yi приносят денег

1вают прибыль, но долгое время w

Операции, которые сокращают прибьшь, но долгое время не

уменьшают денежных средств. : Операции, которые сначала приносят на счет денежные средства, но долгое время не создают прибьшь или вообще ее не создают.

-:. Операции, которые требуют денег, но позднее могут повлиять

рибых

Посмотрим на каждый тип по очереди.

тип 1. операции, которые увелич

но долгое время не приносят денег

Это, возможно, самый заметный и самый очевидный пример различия, о котором мы говорим, - и в этой фуппе самой важной статьей является дебиторская задолженность. Рассмотрим следующий пример

Если ваше предприятие - розничный магазин, вы обычно про-дасте нечто и получаете оплату наличными. Результатом является увеличение продаж и соответствующее увеличение наличности в сейфе. Но если вы поставщик розничного торговца - оптовик, то, в зависимости от отрасли и времени года, обычно ждете от 30 до 120 дней или дольше, прежде чем вам заплатят Вы по-прежнему регистрируете продажу, когда доставляете товар, но в этот момент не получаете денег Вы выписываете счет-фактуру, указывая срок оплаты сделки - обычно 30 дней или дольше Когда розничный торговец получает товары, он вписывает вашу фактуру в подлежащие оплате счета и оплачивает через несколько недель или месяцев, в идеале - соответственно сроку. В промежутке вам приходится принять тот факт, что, хотя вы продали нечто и получили прибьшь, денег в подтверждение этого у вас нет. Тогда нужно искать способ получить на руки или в распоряжение достаточно денег, чтобы

оплатить текущие расходы, включая зачастую а вара, в период между доставкой вашего товара и временем, когда Ю1ИСНТ оплатит счет-фактуру.

Для компаний, продающих в кредит, ожидание о клиентами - важнейший фактор, делающий необходим тельный источник денежных средств.

1, которые сокращают прибыль,

Другая сторона медали - когда сначала происходит расход или сокращение прибыли, а потом - шток денег Самым очевидным примером являются подлежащие оплате счета - обязательства, которые вы берете на себя, приобретая товары и услуги в кредит. Товары и услуги, когда их приобретают, обычно списываются в расходы (доходы), хотя счет поставщика может оставаться неоплаченным вплоть до следующего месяца.

Возьмем наш пример с Чудо-Штучкой . Владельцы могли бы выиграть некоторую сумму денег, приобретая сырье в кредит, как это

of goods scU -COGS or CCS). Распространенная вариация понятия -себестоимость продаж-, обсужденного в главе 4, отражающая все издержки на производство или покупку продукции, проданной в течение месяца, включая сырье, труд------

тя текущая прибыль будет в любом случае той же са шин, которые приобретают и перепродают това ят продукцию на продажу, скорее всего запишут в

>, компании, продающие не продукту графу стоимостью услуг, а не се-дукции. Это небольшое различие в

азанию услуг :й прибьши.

делает большинство бизнесменов. Фактически, учитывая спрос на их предугадаю, они могли бы даже пустить часть этого сырья в производство до того, как уплатить за него. Сделав так, они в принципе могли бы доставить товары клиентам раньше, чем уплатили бы своим поставщикам за сырье, пошедшее в производство. Стоимость этих товаров они бы записали как расходы, обычно называемые себестоимостью реализованной продукции (см. главу 4), хотя еще даже не выписали чек, чтобы заплатить за материал. Они отложили бы платеж, но не регистрацию издержек в своем отчете о доходах. Тогда из-цершм появились бы в их отчете о доходах, хотя деньги не покинули бы их банковского счета.

Тип 3. Операции, которые сначала приносят денежные средства на счет, но долгое время не создают прибыль или вообще ее не создают

Движение денежных средств - все, что влияет на ваш счет в банке. Сюда относятся источнию1 денежных средств, которые могут вообще никогда не воздействовать на прибыль. Рассмотрим результаты визита в банк с целью занять деньги. Вы получаете кредит, кладете деньги на свой счет и тем самым вызываете шых средств. Однако в результате т изменений в вашей прибыли - за ис- всего хорошего, что потом можете еделать с этими деньгами для увеличения прибыли. Но вы не собираетесь удерживать эти деньги вечно; рано или поздно придется их возместить. Об этом в следующей главе

С этим сближается, особенно у новых компаний, воздействие сторонних инвестиций в компанию. Инвесторы выписывают чек, а компания его обналичивает и выпускает акции для новых инвеето-ров. Компания может использовать эти деньги, но они никогда не появятся в отчете о доходах <Чудо-Штучка> начала операции с деньгами подобным образом, и они были записаны прямо в балансовый отчет как акционерный капитал, а не в отчет о доходах как продажа акций.

4- 99